© Г.П. Чубарова
зам. директора Финансового института,
ст. преподаватель кафедры "Банковское дело
" РГЭУ "РИНХ", к.э.н.

Проблемы развития банковской системы и реального сектора экономики взаимообусловлены и, более того, взаимоусиливаются: на протяжении последнего десятилетия кредитные организации предпочитали финансовые спекуляции нуждам относительно низко-рентабельного реального сектора, который постепенно приходил в упадок. Интенсивность происходившего таким образом перетока капитала из производственной сферы в спекулятивный сектор достигала, по имеющимся оценкам, до 14% ВВП в год [2]. Когда же с уходом с рынка сверхдоходных инструментов кредитные организации оказались перед необходимостью наращивания активов через кредитование реального сектора, они столкнулись с проблемами: а) высокой рисковости такого кредитования, б) недостатка кредитных ресурсов у банков вследствие отсутствия вре-менно свободных средств у ослабленных предприятий-клиентов. Это осложнило дальнейшее развитие обоих секторов.

Очевидно, что сложившаяся ситуация требует принятия мер на общеэкономическом и внутриотраслевом уровнях. Повышение эффективности работы банков возможно через проведение реструктуризации кредитно-банковской системы.

Современная банковская система характеризуется крайне недостаточной величиной совокупного капитала действующих банков (169,2 млрд. руб. на 1.04.2000г.), низкими темпами роста совокупных активов (14,5% за I квартал 2000г.), дефицитом долгосрочных ресурсов (долгосрочные обязательства свыше 1 года на 1.04.2000г. составляют 7,5% совокупных обязательств при норме 30%), высокой долей "проблемных" кредитных организаций [1]. Это осложняет осуществление крупных долгосрочных вложений в экономику, расширение спектра банковских услуг и не способствует росту доверия к банковской системе со стороны населения - потенциально крупного поставщика кредитных ресурсов.

Ликвидация нежизнеспособных банков - важное направление реструктуризации и фактор снижения общего уровня риска в банковской системе. Основная работа по реструктуризации банков ведется Агентством по реструктуризации кредитных организаций (АРКО) в тесном взаимодействии с Правительством РФ и Банком России. На начало 2000г. приняты решения о ликвидации 916 кредитных организаций, что составляет 89,7% от общего числа кредитных организаций, подлежащих ликвидации.

Процесс реструктуризации, призванный стать важнейшим инструментом решения проблем банковской системы, требует разработки методики анализа финансового состояния кредитных организаций, позволяющей не только констатировать факт наличия проблем в деятельности банка, но и диагностировать опасные тенденции еще на стадии их возникновения. Это тем более актуально ввиду ограниченности государственных средств, направленных на реструктуризацию. По оценкам экспертов, при отсутствии государственной поддержки процесс реструктуризации банковской системы может затянуться на 5-8 лет, что неприемлемо, учитывая состояние российского реального сектора. Раннее выявление проблемных кредитных организаций позволило бы повысить эффективность деятельности АРКО и ускорить процесс оздоровления российской банковской системы.

Банковской наукой и практикой разработаны довольно результативные методики анализа финансового состояния банка, производимого различными субъектами: Центробанком, аудиторами, службой внутреннего контроля и другими службами банка и т.д. Различны показатели и параметры такого анализа, однако в конечном результате он является основой для заключения о том, устойчив или неустойчив банк. Заключение об устойчивости (неустойчивости, проблемности) банка дается по совокупности результатов, полученных в ходе анализа финансового состояния банка по следующим направлениям:

• динамика наращивания собственных средств (капитала) банка;
• уровень прибыльности и рентабельности банковских операций;
• качество активов и ресурсов банка;
• уровень менеджмента и маркетинга в банке.
  

Данный перечень основных направлений финансового анализа зависит от его субъектов и может видоизменяться в зависимости от различных методик. Так, например, финансовый анализ в ходе пруденциального надзора проводится по следующим критериям:

• достаточность капитала;
• выполнение пруденциальных норм;
• качество активов;
• выполнение нормативов;
• прибыльность;
• ресурсная база;
• состояние службы внутреннего контроля.
  

Не отрицая необходимость проведения традиционного финансового анализа, следует признать, что он имеет ряд недостатков:

• фиксация финансового состояния на дату прошедшую (отчетную, балансовую);
• составление прогнозов методом инерционного распространения тенденции развития банка в будущем;
• значительное число показателей, не всегда поддающихся формализации;
• трудоемкость подсчета.
  

ЦБ РФ в оценке финансового состояния кредитных организаций ориентируется преимущественно на анализ внешних проявлений проблемности (Указание "О критериях определения финансового состояния кредитных организаций" № 766-У от 31.03.2000г). С позиции ЦБ РФ, наибольшую потенциальную опасность для интересов кредиторов, клиентов и участников банков таят систематические нарушения предписаний по обязательному резервированию, экономическим нормативам, правилам расчетов и предоставлению отчетности. Такая оценка проблемности банков также обнаруживает ряд существенных недостатков:

1. отсутствие количественных показателей (кроме отклонений от требуемых нормативов);
2. применение результатов оценки только в порядке пруденциального надзора;
3. невозможность прогнозирования поведения банка в будущем;
4. отсутствие возможности установления причин проблемности и их оперативного устранения.
   

В числе первых исследователей проблемы анализа финансового состояния банка можно назвать Ю.С. Масленченкова, который определил актуальность такого анализа для эффективного управления ресурсами банка [4]. Способ диагностики финансового состояния коммерческого банка, предлагаемый Ю.С. Масленченковым, предназначен в первую очередь для оценки и совершенствования управления финансовым положением банка, но может быть использован и для оценки его деловых партнеров и проведения сравнительного анализа нескольких банковских структур. Данный анализ позволяет определить платежеспособность, кредитоспособность и рейтинг банка (в баллах) за отчетный период и на перспективу.

Исследование структуры и динамики финансового состояния банка в рамках первого блока диагностики "Общая оценка финансового состояния и изменения его за отчетный период" производится на основе сравнительного аналитического баланса, включающего, помимо показателей структуры баланса, показатели его динамики, а также структурной динамики.
Остальные блоки анализа, по сути, являются объединяющей характеристикой результативности банка, отражающей его взаимоотношения с партнерами, бюджетом и предопределяющей успешную деятельность или банкротство банка. Как известно, на платежеспособность оказывают воздействие различные внутрихозяйственные факторы, среди которых - размещение капитала, структура оборотных средств, распределение фондов и другие. Все они переплетены, взаимосвязаны и дают кумулятивный эффект. Предлагаемая система показателей отражает 4 состояния финансовых средств банка (рыночную устойчивость, деловую активность, эффективность управления, ликвидность банка) и включает 28 коэффициентов, разделенных на 4 группы с целью упрощения приведения показателей к среднему уровню и устранения влияния случайных факторов.
Развитие и адаптация предложенной методики обусловили новый подход к выявлению проблемных банков. В период реструктуризации банковской системы большую актуальность приобретает ранняя диагностика проблемности.

Сущность ранней диагностики состоит в обосновании и реализации наиболее эффективных форм надзора, контроля и самоконтроля за банковской деятельностью, направленных на предотвращение банкротства и управление уровнем проблемности в банковской системе.
Ранняя диагностика финансового состояния банка представляет собой совокупность приемов и методов выявления на основе индикаторов проблемности, угрозы банкротства на стадии ее возникновения. Эти приемы и методы позволяют выработать меры, адекватные уровню риска банкротства.

Основной целью диагностики финансового состояния является раннее обнаружение кризисного развития банка, предварительная оценка его проявления и выработка мер по предотвращению банкротства.

Задачи ранней диагностики можно сформулировать следующим образом:

1. выявление индикаторов проблемности на основе ретроспективного анализа финансового состояния;
2. определение факторов, характеризующих уровень риска и формы проявления банкротства;
3. выработка адекватных мер по предотвращению банкротства и устранению причин проблемности.
   

Ранняя диагностика проблемности в банках должна отвечать следующим требованиям:

1. результаты ранней диагностики должны являться критерием оценки качества управления банком;
2. ранняя диагностика должна отвечать требованиям финансовой стратегии банка, обеспечивающей эффективное управление риском банкротства;
3. ранняя диагностика должна основываться как на количественных, так и на качественных характеристиках деятельности банка и использовать результаты всех форм финансового анализа;
4. формы и методы ранней диагностики должны быть универсальны и применимы для банков на любой стадии их развития;
5. ранняя диагностика должна иметь под-чиненный характер по отношению к целям и задачам банковского надзора и контроля;
6. используемая система показателей ранней диагностики должна иметь высокий уровень формализации и в меньшей степени зависеть от индивидуальных особенностей банка.
   

Из множества элементов финансового анализа требованиям ранней диагностики удовлетворяют только те, которые имеют значимость при обнаружении ранних признаков проблемности. К элементам ранней диагностики можно отнести:

• форму проведения;
• источники информации;
• этапы осуществления;
• индикаторы проблемности;
• методы прогнозирования;
• оценку проблемности.
  

Ранняя диагностика может осуществляться по следующим основным этапам:

1. определение объектов наблюдения;
2. анализ финансового состояния банка с целью формирования системы индикаторов оценки угрозы риска;
3. анализ отдельных направлений деятельности банка, формирующих зону риска;
4. предварительная оценка масштабов проблемности.
   

В зависимости от субъектов и объектов ранняя диагностика представляет собой:

1. документарную диагностику, проводимую по банковской отчетности;
2. фундаментальную диагностику, предполагающую комплексный финансовый анализ банка;
3. прогностическую диагностику, предполагающую выработку поведения банка и управленческих решений, позволяющих избежать возникновения проблемности.
   

Если региональный банковский сектор (или банковскую систему в целом) представить как систему поляризованную, то на одном полюсе располагается совокупность надежных банков, на другом - проблемных банков. Не вызывает сомнения, что подходы в оценке как надежности, так и проблемности едины, различен результат. Ранняя диагностика должна определить момент перехода надежных банков в группу проблемных. Требование обнаружения признаков проблемности на ранней стадии сближает раннюю диагностику финансового состояния банка с диагностикой банкротства в антикризисном управлении другими сферами экономики.

ЛИТЕРАТУРА

1. О денежно-кредитной политике и ходе реструктуризации банковской системы. Доклад Председателя Банка России В.В. Геращенко на X съезде Ассоциации российских банков. http://www.cbr.ru//publications/Ger_x_arb.htm.13.06.00
2. О мерах по совершенствованию государственного регулирования экономики и корректировке экономической реформы. Аналитический доклад. М.: Совет Федераций Федерального Собрания Российской Федерации, 1997.
3. Белых Л.П. Устойчивость коммерческих банков. Как банкам избежать банкротства. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1996.
4. Масленченков Ю.С. Финансовый менеджмент в коммерческом банке: Фундаментальный анализ. М.: Перспектива, 1996.
5. Садвакасов К.К. Коммерческие банки. Управленческий анализ деятельности. Планирование и контроль. М.: Изд-во "Ось-89", 1998.